Una mirada de cerca a las opciones de ETF socialmente responsables

Los dos ETFs más antiguos y populares que usan pantallas sociales son tan diferentes como la noche y el día. El ETF iShares MSCI Seleccione Índice EE.UU. ESG (KLD) es una amplia base casquillo grande mezcla

(tanto valor y crecimiento) fondo. El Fondo PowerShares WilderHill Energía Limpia (PBW) es un fondo de sector de la industria estrecha y un pequeño fondo de estilo de crecimiento y un poco global con aproximadamente el 25 por ciento de las explotaciones de ser fuera de Estados Unidos

iShares MSCI ESG EE.UU. Seleccione Índice ETF (KLD)

Referenciado al: El MSCI EE.UU. ESG Select Social Index (ESG es sinónimo de medio ambiente, sociales y de gobierno). El índice se inicia con 250 o menos bastante grandes corporaciones estadounidenses. Con base en el historial de cada empresa por la justicia social y el desempeño ambiental, que Sobreponderados empresas e infraponderaciones supuestamente éticas supuestamente los inmorales mientras se asegura de que todas las industrias distintas del tabaco están representados.

Índice de gastos: 0,50 por ciento

Los cinco mejores empresas: Eaton Corp.- International Business máquinas- Starbucks- Johnson Johnson-Becton, Dickinson and Company

Cinco Industrias: Tecnología de la información, salud, consumo discrecional, bienes de consumo, finanzas

Fondo PowerShares WilderHill Energía Limpia (PBW)

Referenciado al: El Índice de Energía WilderHill Clean, que rastrea tres docenas de empresas que invierten en energía solar, molinos de viento, las pilas de combustible de hidrógeno, las baterías recargables, y otras formas de energía respetuosa del medio ambiente

Índice de gastos: 0,70 por ciento

Cinco empresas (la mayoría de los cuales probablemente nunca has oído hablar de): GT Solar, Tesla Motors, Sociedad Qumica y Minera de Chile, OM Group, SunPower Corp.

Cinco países: Estados Unidos, China, Canadá, Brasil, Alemania

Estos dos fondos son muy diferentes entre sí. KLD cubre una amplia franja del mercado, mientras que PBW se centra más estrechamente. Ambos fondos cuestan menos de la mitad de lo que el promedio de fondos de inversión socialmente consciente sería costo que es sin duda una buena cosa.

Por otro lado, SRI ETFs carga considerablemente más que muchos otros ETFs. (El índice de gastos promedio para toda la categoría SRI es aproximadamente 0,70 por ciento, mientras que muchos ETFs llevan ratios de gastos de 0.20 por ciento o menos.)

Tenga en cuenta que los proveedores de ETF SRI no ofrecen o prometen el mismo tipo de activismo de los accionistas que se obtiene con algunas de las compañías de fondos mutuos más agresivos. Eso es porque la mayoría de los fondos de inversión se gestionan más activamente que los ETFs. Gestión pasiva es parte de lo que hace tan atractivo ETFs porque conduce a reducir los gastos de gestión y una mayor transparencia.

Sin embargo, la gestión de activos - como la que se encuentra con muchos fondos de inversión - puede ayudar a mantener un fondo de ISR más estrechamente alineados con sus valores declarados. Dependiendo del nivel de activismo que le gustaría ver en su compañía de fondos SRI, este hecho puede disminuir el atractivo de perseguir la inversión socialmente responsable a través de ETFs.

KLD es bastante liberal en su definición de " socialmente responsable " (no en el sentido político, sino en la facilidad con que una acción puede sobrevivir a su pantalla). El fondo tiene muchos compromisos en su selección de acciones. Algunos fondos de inversión socialmente conscientes tienen criterios de selección mucho más duras que KLD hace.

En cuanto a la diversificación, algunos prefieren ver acciones de gran capitalización dividen claramente en valor y crecimiento. Con el SRI ETFs, sin embargo, se obtiene una exposición mushier a estas grandes categorías capitalización. Mirando a través de la lente de la diversificación, PBW ofrece una pequeña astilla de la economía y, como tal, puede implicar un riesgo considerable.

Por otro lado, todas las acciones de energía - tanto limpios y sucios - han mostrado últimamente un delicioso falta de correlación con el mercado en su conjunto.

Si usted quiere invertir para un mundo mejor y una mejor cartera, usted debe hacer una investigación adicional. Idea de una persona de la responsabilidad social puede ser muy diferente a la de otro. Lo que funciona para una cartera puede no funcionar para otro. Hay un montón de información en el sitio web del Foro de Inversión Sostenible y Responsable.