Cómo diversificar sus inversiones ETF del sector

El uso de ETFs sectoriales para diversificar su cartera puede ser una estrategia ventajosa. Un estudio en profundidad sobre la inversión en el sector de la industria, hecho hace varios años por Associates Ibbotson sede en Chicago (ahora parte de Morningstar), llegó a la conclusión muy favorable que la inversión del sector - porque los tiempos supuestamente han cambiado - es potencialmente un diversificador superior a rejilla de inversión (estilo).

La globalización ha dado lugar a un aumento de la correlación entre las acciones nacionales e internacionales acciones- grandes, medias y pequeñas capitalización tienen alta correlación entre sí. El rendimiento de una empresa está ligado más a su industria que al país en el que se basa o su capitalización de mercado, concluyó Ibbotson.

El informe Ibbotson no terminó ahí. También cacareado inversión del sector como un instrumento superior para afinar una cartera para que coincida con la tolerancia al riesgo de un inversionista individual. A podría inversor conservador utilidades sobrepeso (un sector menos volátil) - un inversor más agresivo podría inclinar hacia la tecnología (whooeee).

Eso suena como un buen plan, aunque el autor principal de ese estudio dijo una vez que él tiene la mayor parte de su cartera personal aún divide en valor, el crecimiento, de gran capitalización y pequeña capitalización. Sin embargo, tiene algunos ETF del sector de la industria (para el ajuste fino), también.

Cómo calcular su mezcla ETF sector óptima

Si usted va a ir a la ruta del sector y construir toda su cartera de valores, o una buena parte de ella, de los ETF del sector de la industria, antes de hacer nada, echar un vistazo a la descomposición de los sectores de la industria. Asegúrese de que usted es capaz de tener las asignaciones a la totalidad o la mayoría de los principales sectores de la economía.

Algunos asesores le diría para mantener sus asignaciones más o menos proporcional a la participación en el mercado en general de cada sector. Es un consejo decente, con sólo un poco de precaución: Si hubiera tomado ese enfoque en 1999, su cartera habría sido acuñado en la parte superior con la tecnología, dado el sobreprecio bruto del sector en ese punto. (Y que habría tomado un baño del año siguiente.)

No importa qué sectores están de moda en estos momentos, no hay un solo sector nunca debe representar más del 20 por ciento de su cartera de valores.

Comience quizás con la asignación de más o menos su cartera sectorial según la capitalización de mercado de cada sector, y luego ajustar desde allí - no se basa en predicciones bola de cristal del futuro, sino en las características únicas de cada sector.

Busque ajuste de riesgo con alta y baja volatilidad ETFs sector

Algunos sectores de la industria han evidenciado históricamente una mayor rentabilidad y mayor riesgo. (Retorno y riesgo tienden a ir mano a mano.) Las mismas reglas que se aplican a la inversión de estilo se aplican a la inversión del sector. Sepa cuánto volatilidad puedes estómago, y entonces, y sólo entonces, construir su cartera en sintonía con su tolerancia al riesgo.

Mantén eso en mente alguna solo sector - utilidades incluso, el menos volátil de todos - tenderá a ser más volátiles que todo el mercado porque hay poca diversificación. No se deje llevar!

Por último, tenga en cuenta que su reparto entre bonos y acciones es casi seguro que mucho más se produzcan respecto de su nivel general de riesgo y rendimiento que será su mezcla de acciones.