Cómo determinar el total de rendimientos de los bonos o inversiones de los fondos de bonos

El rendimiento total es todo el bote de dinero que terminan con después de un período de inversión ha ido y venido. Bonos o fondos de bonos implican su interés y cualquier cambio en el valor de su capital original. Ignorando por el momento el riesgo de impago (y perder todo su capital), aquí hay otras maneras en las que su principal puede reducir el tamaño o crecer.

Averiguar en las ganancias de capital y pérdidas en su inversión de bonos

En el caso de un fondo de bonos, su director es representado por un número determinado de acciones en el fondo multiplicado por el precio de las acciones del fondo. Como los precios de los bonos suben y bajan (por lo general en respuesta a las tasas de interés vigentes), por lo que serán el precio de las acciones del fondo de bonos suben y bajan.

Debido a la volatilidad de bonos, el precio de las acciones de un fondo de bonos puede subir y bajar un poco, sobre todo si el fondo de bonos es la celebración de los bonos a largo plazo, y por partida doble, sobre todo si esos bonos a largo plazo son de calidad cuestionable (bonos basura ).

En el caso de los bonos individuales, con el director volverá a vosotros todo - pero sólo si se mantiene el bono hasta su vencimiento o si el bono es llamado. Si, por el contrario, decide vender el bono antes de su vencimiento, vas a terminar con lo que el mercado precio puedes conseguir por el bono en ese punto.

Si el precio de mercado se ha apreciado (el bono se vende a una prima), puede contar sus ganancias de capital como parte de su rentabilidad total. Si el precio de mercado se ha reducido (el bono se vende con un descuento), las pérdidas de capital compensarán cualquier interés que usted ha hecho en el bono.

Factoring en las tasas de reinversión de rendimiento de los bonos

El rendimiento total de un bono puede provenir de tres fuentes:

• El interés del bono

• Las posibles ganancias de capital (o pérdidas)

• Cualquiera que sea la tasa de rendimiento que se obtiene, si tiene alguno, cuando se reinvierta el dinero viene a usted cada seis meses

Lo creas o no, de un bono a muy largo plazo, el último factor - la llamada de su tasa de reinversión - probablemente será el más importante de los tres! Eso es debido al increíble poder del interés compuesto.

Teniendo en cuenta los ajustes por inflación

Su tasa total más verdadero de retorno debe tener en cuenta la inflación. Para tener en cuenta la inflación al determinar la tasa real de retorno de una inversión, sólo tiene que tomar la tasa nominal de retorno (tal vez 5 o 6 por ciento) y restar la tasa anual de la inflación (que ha sido un 3 por ciento en los últimos años). Eso le dará una estimación aproximada de su declaración de bienes totales.

Con un peso antes de impuestos en comparación con los rendimientos de los bonos después de impuestos

Impuestos casi siempre comen en sus declaraciones de renta fija. Para la mayoría de los bonos, los pagos de intereses se gravan como ingresos ordinarios, y cualquier aumento en el valor del principal, si el bono se vende (y, a veces, incluso si el vínculo no se vende), se grava como ganancia de capital.

Para la mayoría de la gente en estos días, las ganancias de capital a largo plazo (más de un año) sobre el capital se gravan al 15 por ciento. Cualquier activo de renta fija apreciado comprado y vendido dentro de un año se gravan a la tasa de impuesto sobre la renta normal y sea lo que sea. (La mayoría de ingresos medios estadounidenses de hoy están pagando alguna parte alrededor de 30 por ciento en el impuesto sobre la renta.)